La dynamique non linéaire du prix spot du pétrole [French]

By Melhem-S and Sadek Melhem

Dans le cadre de notre ouvrage, afin d'identifier la source de la volatilit excessive, nous avons examin le r le des sp culateurs h t rog nes sur la dynamique du prix spot du p trole. Nous avons fait appel la th orie des agents h t rog nes afin d'expliquer les anomalies observ es. Cette th orie a mis en exergue la n cessit de sp cifier de fa on endog ne les processus d'interaction des agents. De plus, l'existence d'une part d'al a dans ces processus nous a men recourir galement des processus stochastiques afin de mod liser la volatilit excessive. L'int r t d'utiliser de tels processus r side dans leur aptitude tudier des syst mes chaotiques haute dimension. Ainsi, nous avons fait appel aux mod les combin s de processus chaotiques stochastiques (Mackey-Glass-A-FIGARCH), ainsi qu'au mod le chaotique cyclique (Mackey Glass Cyclique Saisonnier), qui prennent en consid ration la dynamique contenue la fois dans la moyenne et dans la variance. Nos r sultats ont montr que les activit s sp culatives des sp culateurs h t rog nes sont l'origine de la dynamique non lin aire ainsi que de la volatilit excessive du prix du p trole

• Format: Paperback
• Language: French
• ISBN: 6131565708
• ISBN13: 9786131565700
• Release Date: March 2011
• Publisher: Omniscriptum
• Length: 272 Pages
• Weight: 0.89 lbs.
• Dimensions: 0.6" x 6.0" x 9.0"