Der US-amerikanische Sarbanes-Oxley Act of 2002: Seine Auswirkungen auf die an der New York Stock Exchange notierenden österreichischen Aktiengesellsc [German]

By Adolf Peter

Alle Gesellschaften, die an einer US-Wertpapierb rse notieren, m ssen bei der Securities and Exchange Commission (SEC) registriert werden. Diese Emittenten unterliegen verschiedenen Berichterstattungspflichten. Foreign private issuers (ausl ndische Emittenten) haben ua Jahresberichte (auf Formblatt 20-F) bei der SEC einzureichen. Alle Gesellschaften, die diesen Berichterstattungspflichten unterliegen, werden vom Geltungsbereich des Sarbanes-Oxley Act (SOX) erfasst. Gem Sec 301 SOX haben alle Mitglieder eines Audit Committee (= Ausschuss des board of directors, der das Rechnungswesen, das Finanzberichtswesen und die Abschlusspr fung des Emittenten berwacht) unabh ngig zu sein. Mitglieder des board oder Aufsichtsrates d rfen vom Emittenten keine zus tzlichen direkten oder indirekten Verg tungen erhalten. Dar ber hinaus darf es sich bei den Board- oder Aufsichtsratsmitgliedern nicht um affiliated persons des Emittenten handeln. Daraus ergeben sich f r an der NYSE notierende sterreichische Aktiengesellschaften erhebliche Konsequenzen. Aufsichtsratsmitglieder, mit denen das Management einen Beratungsvertrag abschlie t, d rfen nicht Mitglieder im Audit Committee sein. Die Tatsache, dass sog affiliated persons nicht als unabh ngig gelten, hat Auswirkungen auf die Besetzung der Pr fungsaussch sse (diese sind mit dem Audit Committee vergleichbar) in Konzernen. Die Mitgliedschaft von ehemaligen Vorstandsvorsitzenden und Arbeitnehmervertretern im Audit Committee (im Kontext des SOX und den damit verbundenen SEC-Durchf hrungsverordnungen) ist ein weiterer Untersuchungsgegenstand. Dar ber hinaus wird im Rahmen der Arbeit gepr ft, ob die Einrichtung eines institutionalisierten Beschwerdesystems (Mitarbeitern des Emittenten soll es erm glicht werden, sich ber Vorg nge im Zusammenhang mit dem Rechungswesen, dem internen Kontrollsystem und der Abschlusspr fung zu beschweren, ohne Konsequenzen der Unternehmensf hrung bef rchten zu m ssen) durch das Audit Committee mit dem sterrei

• Format: Paperback
• Language: German
• ISBN: 3836658003
• ISBN13: 9783836658003
• Release Date: April 2008
• Publisher: Diplomica Verlag
• Length: 330 Pages
• Weight: 1.26 lbs.
• Dimensions: 0.7" x 7.0" x 10.0"